Jeżeli jest to ubezpieczenie na życie przewidziane dla członka rodziny po stracie bliskiej osoby, którego celem jest zabezpieczenie rodziny ubezpieczonego w przypadku nieszczęśliwego zdarzenia losowego, np. śmierci, to co do zasady nie wchodzi ona do masy spadkowej. Oznacza to, że wskazana przez osobę zawierającą taką umowę ubezpieczenia osoba uposażona (czyli w tym przypadku Pan) i tylko ona otrzyma środki pieniężne zgromadzone na rachunku ubezpieczyciela niezależnie od postępowania spadkowego. Osoba uposażona nie jest obowiązana również do zapłaty podatku od spadku i darowizn. Rodzeństwo Pana nie jest również uprawnione do dochodzenia z takiego tytułu zachowku, który przysługuje w innych przypadkach dziedziczenia innego niż ustawowe (np. na drodze testamentu) lub otrzymania składnika majątkowego za życia zmarłego w drodze darowizny.